IRP와 연금저축, 둘 다 해야 하나? 직접 가입해보고 내린 결론

연구소장 준혁 / IRP·연금 분석

IRP와 연금저축이 다르다는 건 알겠는데, 정확히 뭐가 다르고 어떤 순서로 넣어야 하는지 — 저도 처음에는 이게 가장 헷갈렸습니다.

검색하면 “두 상품을 조합하세요”라는 말은 많은데, 정작 연봉 4천만원 중소기업 직장인이 현실적으로 어떻게 나눠야 하는지 알려주는 글은 찾기 어려웠습니다. 그래서 직접 둘 다 가입해보고, 1년간 운용하면서 느낀 점을 정리합니다.

제가 처음 헷갈렸던 것: “둘 다 세액공제인데 왜 두 개가 있지?”

IRP와 연금저축은 둘 다 연말정산에서 세액공제를 받을 수 있는 연금계좌입니다. 합산해서 연간 최대 900만원까지 공제 대상이고, 저처럼 총급여 5,500만원 이하인 경우 공제율은 16.5%입니다.

그러면 하나만 있으면 되는 거 아닌가? 저도 그렇게 생각했습니다.

결론부터 말하면, 성격이 완전히 다른 계좌입니다. 가장 큰 차이를 한 줄로 요약하면 이겁니다:

연금저축은 “급할 때 꺼낼 수 있는 연금”, IRP는 “55세까지 꺼낼 수 없는 연금”

이 차이 하나 때문에 넣는 순서와 금액 배분이 완전히 달라집니다.

제가 직접 겪은 인출 유연성의 차이

작년에 IRP와 연금저축을 동시에 시작했는데, 올해 초에 예상치 못한 일이 생겼습니다. 차량 수리비로 갑자기 150만원이 필요해진 겁니다. 비상금 통장에는 30만원밖에 없었고, 나머지 120만원이 모자랐습니다.

이때 알게 된 현실입니다:

연금저축: 세액공제 받지 않은 원금 부분은 인출이 가능합니다. 앱에서 출금 신청하면 2~3일 안에 계좌로 들어옵니다. 다만 세액공제를 받은 금액을 인출하면 기타소득세 16.5%가 부과됩니다.

IRP: 법에서 정한 사유(무주택자 주택구입, 6개월 이상 요양, 개인회생 등) 외에는 중도 인출 자체가 불가능합니다. 앱에서 출금 버튼이 아예 비활성화되어 있습니다.

저는 결국 마이너스통장으로 급한 불을 껐습니다. 3개월간 이자로 6만원을 냈고요. 그런데 이때 깨달은 게 있습니다. 만약 비상자금도 없고 마이너스통장도 못 만드는 상황이었다면, IRP나 연금저축을 깨야 했을 겁니다.

그런데 IRP는 아예 꺼낼 수가 없고, 연금저축은 최소한 꺼낼 수는 있습니다(세금을 내더라도). 이 경험 이후로 **”연금저축을 먼저 채우는 게 맞다”**는 확신이 생겼습니다. 최악의 상황에서 꺼낼 수 있는 선택지라도 남겨두는 거니까요.

중소기업 다니는 분들은 공감하실 텐데, 갑자기 회사 사정이 안 좋아지거나 권고사직 이야기가 나올 수도 있는 환경에서 돈이 완전히 묶이는 건 꽤 부담스럽습니다.

투자 운용 방식도 다릅니다

둘 다 증권사에서 개설했는데, 계좌 안에서 투자할 수 있는 범위가 다릅니다.

연금저축 (증권사 기준) ETF, 펀드 등에 자유롭게 투자할 수 있습니다. 위험자산 비율 제한이 없어서, 원하면 100% 주식형 ETF에 넣을 수도 있습니다.

IRP ETF, 펀드, 예금, 채권 등에 투자할 수 있지만, 위험자산(주식형) 비율이 70%로 제한됩니다. 나머지 30%는 반드시 예금이나 채권 같은 안전자산에 넣어야 합니다.

처음에는 “70% 제한이 뭐 대수야” 했는데, 실제로 운용해보니 차이가 느껴집니다.

예를 들어 IRP에 100만원을 넣으면, 70만원까지만 S&P500 ETF에 넣을 수 있고 30만원은 예금이나 채권형 ETF에 넣어야 합니다. 저는 IRP의 30%를 그냥 증권사 연금 예금(연 3%대)에 넣어두고 있습니다. 수익률이 화려하진 않지만, 세액공제 16.5%가 이미 확정 수익이니까 크게 신경 쓰지 않습니다.

연금저축은 전액 S&P500 ETF에 넣어두고 있습니다. 이건 55세까지 장기로 갈 생각이라 단기 등락은 신경 쓰지 않기로 했습니다.

제가 실제로 나누고 있는 비율과 그 이유

현재 저는 이렇게 운용하고 있습니다:

구분월 납입액연간 합계이유
연금저축20만원 (자동이체)240만원인출 가능, 투자 자유
IRP연말에 여유분 일시납60만원세액공제 추가 확보
합계–300만원환급액 49만 5천원

900만원 한도를 다 채우면 148만원을 돌려받지만, 연봉 4천만원 중소기업 직장인이 매달 75만원을 연금에 넣는 건 현실적이지 않습니다.

제 기준에서 연금저축에 먼저 넣는 이유는 세 가지입니다:

  1. 급할 때 꺼낼 수 있다: 위에서 말한 차량 수리비 같은 상황 대비
  2. 투자 제한이 없다: IRP의 70% 제한 없이 원하는 대로 운용 가능
  3. IRP는 나중에 늘리면 된다: 연봉이 올라서 여유가 생기면 그때 IRP 비중을 높여도 늦지 않음

연금 수령할 때의 세금 차이

나중에 55세 이후 연금으로 받을 때는 IRP와 연금저축 모두 동일한 세율이 적용됩니다.

수령 나이연금소득세율
55세 ~ 70세5.5%
70세 ~ 80세4.4%
80세 이상3.3%

일반 금융소득(이자, 배당)에 붙는 15.4%와 비교하면 상당히 낮습니다. 오래 묵힐수록 세율이 낮아지는 구조이니, 급하게 일시금으로 찾지 않는 게 유리합니다.

참고로 연금이 아니라 일시금으로 찾으면 기타소득세 16.5%가 부과됩니다. 세액공제로 돌려받은 만큼 다시 토해내는 셈이라, 가능하면 연금으로 수령하는 게 맞습니다.

한눈에 보는 비교 정리

항목연금저축IRP
세액공제 한도합산 900만원합산 900만원
중도 인출가능 (세금 부과)법정 사유 외 불가
위험자산 제한없음70%까지
운용 자유도높음제한적
연금 수령 세율3.3~5.5%3.3~5.5%
적합한 용도유동성 + 투자장기 연금 자산

1년간 운용해보고 내린 결론

두 상품은 경쟁 상대가 아니라 역할이 다른 팀원이라고 생각합니다.

연금저축은 “당장의 절세 + 유동성 확보”를 담당하고, IRP는 “추가 절세 + 장기 연금 자산 형성”을 담당합니다.

제 경험에서 내린 우선순위는 이렇습니다:

1순위: 연금저축부터 채우기 (인출 유연성 확보) 2순위: 여유 자금이 있을 때 IRP 추가 납입 (세액공제 한도 확대) 3순위: 연봉이 오르면 IRP 비중을 서서히 높이기

연봉 4천만원대 직장인이라면, 무리해서 한도를 채우려 하지 말고 본인이 부담 없는 금액에서 시작하는 게 오래 갑니다. 저도 처음에는 월 20만원으로 시작했고, 지금도 크게 다르지 않습니다. 그래도 매년 49만원을 돌려받고 있으니까, 시작한 것 자체가 정답이었다고 생각합니다

함께 보면 좋은 글